Скользящие средние – методика анализа рынка

Очень популярным техническим инструментом являются скользящие средние (МА). Однако на изменчивых рынках их сигналы часто ошибочны.   При помощи добавления конверта к скользящей средней, можно существенно увеличить прибыль, избегнув потерь на быстрых разворотах.

Скользящие средние: описание конверта

Применение инструмента средние скользящие – наиболее оптимальный вариант, применяемый техническими аналитиками. Чтобы рассчитать скользящую среднюю, следует добавить цену закрытия за определенный временной промежуток, от нескольких дней, до нескольких недель. Для расчета простой скользящей за 10 дней, прибавляем цены закрытия за данный период и делим итог на 10. На следующий день совершаем аналогичные действия, используя данные за период последних 10 дней. Полученные значения за каждый день собираются для формирования серии данных. Ее можно вывести на ценовой график. Описанная методика применяется для сглаживания и идентификации основного ценового тренда.

Простой сигнал покупки поступает, когда при закрытии цены скользящие средние  расположены ниже, а при снижении цены, когда скользящие средние выше  – сигнал продажи. Это можно наблюдать на диаграмме 1. На ней изображены красные стрелки, которые обозначают выигрышные сделки, и синие, соответственно, указывающие убыточные сделки.

Построение конверта для скользящей средней

Диаграмма 1 показывает определенные трудности, обусловленные торговлей, основанной на методике скользящей средней.  На ней видно, что была получена очень высокая прибыль, но также были сделки, которые принесли прибыль очень низкую, либо вовсе убыток. Тем не менее, очень мало таких трейдеров, которые бы правильно среагировали на фиксирование большого выигрыша.

Для ограничения количества убыточных сделок, будет очень целесообразно, используя скользящие средние, добавлять к ним фильтр. Они выглядят, как линии, расположенные под скользящей средней и над ней на определенной высоте. Образуется, так называемый, конверт. Показателем для заключения сделок, является движение цены сквозь линии «конверта», окружающие линию скользящей средней. Диаграмма 2 показывает стратегию, когда линии конверта приняты на 5% ниже и выше линии скользящей средней.

Стоит отметить, что скользящие средние с применением конвертов не способны показывать сигналы покупки и продажи, до момента установления тренда. Распространенным мнением технических аналитиков является то, что закрытие на отметке 5% над уровнем скользящей средней значительно снижает количество убыточных сделок на быстрых разворотах до начала движения в длинную сторону.  Но на практике получается, что в основном осуществляется повышение линии отсечения быстрых разворотов.  Исходя из диаграммы, можно отметить массу быстрых разворотов, некоторые из которых не отфильтрованы конвертом.

При описанном способе применения конвертов, неудачным моментом является задерживание входа для выигрышных сделок, а потери на проигрышных сделках – увеличиваются.

Совершенствование работы конвертов для скользящих средних

Прежде всего, средние скользящие, как и их конверты, применяются с целью идентификации тренда. Как правило, тренды достаточны большие, чтобы при быстрых разворотах возместить убытки. Такой инструмент может быть весьма полезен тем, кто готов принимать низкий уровень процента при прибыльных сделках.

Использовать скользящие средние с конвертами можно и по другой схеме. Диаграмма 3 отражает недельный график SBUX с 20-недельной скользящей средней, конверт располагается на 20% ниже и выше от нее. В основном, когда цена доходит до линий конверта, начинается ее разворот. Однако, видно, что несколько раз при продолжении трендового движения, получаются убытки.

Честер Кельтнер был одним из первых приверженцев данной контр-трендовой стратегии.  Свои вычисления согласно теории Полос Кельтнера он изложил в книге, изданной в 1960 году под названием «Как делать деньги на товарных рынках». Его стратегия заключалась в использовании типичной цены. Чтобы ее определить, следует найти среднее значение между максимумом, минимумом и закрытием. Он не использовал скользящие средние с построением конвертов по принципу фиксированного процента, а вместо этого измерял ширину конверта, приспосабливая ее 10-дневной простой Скользящей средней дневного диапазона. Эта стратегия показана на диаграмме 4.

При касании цены нижней полосы, возникает сигнал покупки (обозначен зеленой линией). Методика Полос Кельтнера гораздо совершеннее, чем используемые  с конвертом скользящие средние. Однако потери все же велики. По диаграмме видно, что справа при последнем касании цены нижней линии конверта, ее снижение продолжилось. В такой ситуации может оказаться полезным стоп-ордер. Использование ограничения может способствовать более прибыльной торговле и на Полосах Кельтнера, и примененяя скользящие средние с простым конвертом, не зависимо от временного периода.

В дальнейшем Джон Боллинджер использовал методику конвертов и полос Кельтнера для создания своих полос. Их принцип заключается в том, что они располагаются от скользящей средней на два стандартных отклонения выше и ниже, соответственно окружая ее. Такой метод с математической позиции гораздо точнее, чем применение конвертов. Он позволяет достигать очень высокого количества успешных сделок, так как Полосы Боллинджера предусматривают 95%-ное ценовое действие.

Для определения тренда метод средние скользящие с конвертами является отличным инструментом. Для более точного прогнозирования разворотных моментов в краткосрочных трендах могут успешно применяться Полосы Кельтнера или Полосы Боллинджера. Данные технические инструменты целесообразно применять на любом финансовом рынке.